Bestaat er zoiets als een perfecte aandelenportefeuille? Ja en nee. Niemand kan de toekomst voorspellen. De aandelenmarkt kan morgen 20% dalen en volgende week 50% hoger staan. Het is dus de kunst om een portefeuille samen te stellen die rendeert in goede en slechte dagen.
En dat kan met een eenvoudig 4-stappenplan.
Wie als belegger de periode 2008-09 meemaakte, weet dat beleggers stalen zenuwen moeten hebben. Maar die periode was tegelijkertijd ook een ideaal moment om te beleggen. Banken implodeerden, de economie zakte in elkaar en de aandelenmarkt crashte. Meester belegger Warren Buffett bleef rustig en kocht aandelen die nu een veelvoud waard zijn.
Hoe kon Buffett als geen ander profiteren van die turbulente periode? Omdat hij zijn aandelenportefeuille samenstelt om te renderen in goede én slechte dagen.
<< Volg de modelportefeuille van Slim Beleggen >>
Hoe doe je dat nu?
# 1. De financiële positie
Ongeacht wat er gebeurt, Berkshire Hathaway beperkt de schulden tot een minimum, houdt veel liquiditeiten aan, heeft weinig verplichtingen op korte termijn en genereert een sterke stroom aan inkomsten. Dit stelt Berkshire in staat om alle marktomstandigheden te overwinnen en zelfs sterker uit moeilijke periodes te komen.
# 2. Competitief voordeel
Buffett gaat steeds op zoek naar aandelen met een competitief voordeel. Dit zijn bedrijven die hun voorsprong op de concurrentie behouden in goede én slechte marktomstandigheden. Wal-Mart heeft bijvoorbeeld weinig last van concurrentie omdat het zo groot is en daardoor veel voordeliger kan inkopen, Coca-cola zal men altijd en overal drinken, spoorwegmaatschappijen hebben het voordeel dat het enorm kapitaalintensief is om treinsporen aan te leggen en te onderhouden, …
# 3. Ontwikkel nieuwe inkomsten
Berkshire is altijd op zoek naar nieuwe overnames of inkomsten. Het probeert zijn activiteiten steeds te diversifiëren zodat het niet afhankelijk is van een onderdeel. De variëteit aan inkomsten zorgen ervoor dat er altijd nieuw geld binnenkomt. Droogt er tijdelijk een bepaalde inkomstenbron op, blijven er voldoende anderen over.
# 4. Goed management
Warren Buffett focust enorm op het belang van het management. Hij gelooft dat het juiste management in staat is om enorme welvaart te creëren terwijl een slecht management zelfs een goed bedrijf de grond in kan boren. Buffett is altijd op zoek naar goede managers, ongeacht de marktomstandigheden. Met deze kernregels slaagde Berkshire Hathaway erin om zijn boekwaarde in 48 van de laatste 50 jaar te laten groeien. Dit is een ongelofelijk trackrecord.
Hoe kan je dat nu concreet toepassen op je aandelenportefeuille?
- Koop aandelen met voldoende financiële flexibiliteit en weinig schulden.
- Zoek naar bedrijven met een competitief voordeel.
- Maak je geen zorgen over de ups en downs van de algemene aandelenmarkt.
- Beleg in bedrijven met een aandeelhoudersvriendelijk klimaat en een sterk management.
Bron: Time Money
Zo koop je de volgende Google of Facebook
Veel mensen durven niet beleggen omdat ze schrik hebben. Maar beleggen is een van de slimste dingen die je kan doen met je geld. Met enkele simpele richtlijnen kan je veel beginnersfouten vermijden en een leven lang genieten van geweldige beleggingen.
