Het concept voor de ideale pensioenportefeuille is relatief. De ideale manier van pensioensparen is er voor te zorgen dat de persoon tijdens zijn pensioen voldoende financiële middelen heeft tot aan zijn dood. Maar ieders leven is anders, er is dus geen vast schema voor pensioensparen. Toch zijn er enkele belangrijke elementen waar je rekening mee moet houden. Groei Het plannen van pensioensparen gaat over een lange periode. Het is dan belangrijk om voldoende groei instrumenten op te nemen bij het pensioensparen. Typische lange termijn groei componenten zijn vastgoed en aandelen. Deze moeten er voor zorgen dat minstens een deel van het vermogen sneller groeit dan inflatie. Wanneer je inkomsten sneller stijgen dan inflatie, stijgt de koopkracht. En dat is belangrijk om mee te nemen in het pensioensparen. Aandelen stijgen gemiddeld 10 % per jaar sinds 1926 terwijl obligaties slechts 4 % per jaar opbrengen. Aandelen zijn dus onmisbaar, zelfs in een zeer defensieve portefeuille. Spreiding De spreiding van een portefeuille is ook afhankelijk van de leeftijd. Iemand in zijn 20er jaren heeft voldoende aan een spreiding tussen vastgoed, large caps, mid/small caps of micro caps. Maar naarmate men ouder wordt, kan men diversifiëren naar bedrijfsobligaties of preferente aandelen. Deze instrumenten genereren nog steeds een inkomen maar met minder volatiliteit dan aandelen. Alternatieve investeringen zoals goud of andere edelmetalen verminderen ook de volatiliteit op middellange termijn. Veiligheid Naarmate de pensioenleeftijd nadert, moet men meer kapitaalzekerheid inbouwen. De ideale pensioenportefeuille moet tegen grote verliezen kunnen op de financiële markten en het houdt rekening met een afname van het kapitaal tijdens de pensioenjaren. De meeste mensen zullen niet kunnen leven van de opbrengst van kapitaal alleen, het kapitaal zal dus aangesproken worden. Het kapitaal mag dus niet vroegtijdig uitgeput geraken. Conclusie Pensioensparen is maatwerk, maar de essentie om een portefeuille op te bouwen is te werken met een goede balans tussen groei, inkomen en kapitaalbescherming zodat de gepensioneerde van een comfortabel financieel pensioen kan genieten.